Gdy pod Lwowem zaczynają ginąć letniczki, sprawą interesują się nie tylko służby państwowe, lecz także opinia publiczna. Z policją, prowadząc prywatne śledztwo, zaciekle rywalizują dziennikarze. Wśród nich prym wiedzie Jakub Stern z „Kuriera”, który lubuje się w drastycznych tematach, nie gardzi tanią sensacją i dla pracy gotów jest poświęcić wszystko. Tym razem jednak – jak się zdaje – sprawa podkuwającego swe ofiary „kowala z lasu” przerasta nawet jego. Kłopoty rodzinne, rywalizacja zawodowa, odpychająca, ale i fascynująca go osobowość zwyrodniałego zabójcy – wszystko to powoduje, że Stern stoi na krawędzi załamania nerwowego. Tymczasem przerażający las, wokół którego dziennikarz nieustannie krąży, niesamowite osoby, które stają na jego drodze, i cały ciąg niecodziennych wydarzeń zacierają coraz szybciej granicę między jawą a snem, prawdą a zmyśleniem, zdrowiem a obłędem…